Bốn yếu tố trong lý thuyết đầu tư ngoại hối

Có bốn yếu tố trong lý thuyết đầu tư ngoại hối:

Dự đoán hướng, quyết định thời gian, quản lý rủi ro và kiểm soát tâm lý

Dự báo hướng trả lời câu hỏi về hướng mua và bán. Nói một cách tương đối, bước này là dễ nhất, vì sự thay đổi giá có thể được đơn giản hóa thành ba hướng: lên, xuống và đi ngang. Nếu bạn đi sai hướng, phần còn lại là một mức và một cặp. Có ít đi ngang hơn, nhiều thăng trầm hơn.

Định hướng dự báo là một mắt xích tương đối độc lập, nhưng tính thời điểm và quản lý rủi ro không thể tách rời. Điều này quan trọng hơn nhiều so với dự đoán hướng, đại đa số nhà đầu tư thua lỗ không phải vì họ không thể phán đoán hướng đi khi thị trường lớn và thị trường giảm giá đến, mà bởi vì họ đã mất quá nhiều tiền trước khi thị trường lớn đến, và họ không còn khả năng để làm hoặc không dám làm nữa. Hiểu về thời điểm là hiểu rằng thị trường ngoại hối về bản chất là "đầu tư + cơ hội". Cơ hội không đến thường xuyên, vì vậy việc giao dịch hàng ngày chắc chắn là sai lầm.

Sự thành công của việc đầu cơ phụ thuộc phần lớn vào khả năng của bạn trong việc đánh giá liệu các cơ hội có xuất hiện hay không. Khả năng này càng mạnh, bạn càng ít giao dịch thường xuyên. Các chuyên gia chỉ quan sát các cơ hội thị trường bằng cách tăng cường quản lý rủi ro hoặc bán khống số lượng nhỏ, trước khi cơ hội xuất hiện, họ sẽ không bao giờ kiếm được một khoản tiền lớn một cách dễ dàng, và một khi tìm thấy cơ hội, họ sẽ thu hút kẻ thù một khi ra tay. Cơ hội trong kinh doanh ngoại hối chỉ xuất hiện khi cân bằng dài hạn bị phá vỡ. Nó là "điểm quan trọng" trong biểu đồ, một khi điểm quan trọng này bị phá vỡ, trạng thái hoạt động hiện tại sẽ thay đổi và giá chắc chắn sẽ chọn một hướng. Có thể đạt được thời điểm tốt: 1. Điểm vào và điểm ra rất rõ ràng, điểm cắt lỗ không chỉ dễ tìm mà phạm vi cắt lỗ rất nhỏ. Các lệnh mua ở mức giá này rất dễ giải quyết. 2. Nếu giao dịch này không thành công, bước tiếp theo phải rất rõ ràng, đó là phải làm gì sau khi lệnh dừng lỗ xuất hiện nên dễ dàng lựa chọn. Thời điểm tốt là khi bạn có thể tấn công khi bạn tiến lên và khi bạn có thể phòng thủ khi bạn rút lui. Thời điểm quyết định trả lời câu hỏi điểm cần làm là gì.

Quản lý rủi ro là trả lời câu hỏi phải làm bao nhiêu. Trong giao dịch thực tế trên thị trường ngoại hối, việc kiểm soát quy mô của từng lệnh rất am hiểu, hai thương nhân thậm chí hướng mua và bán, điểm vào và ra của họ hoàn toàn giống nhau, nhưng chỉ vì số lượng mua khác nhau và bán, họ sẽ kết thúc Sẽ có rất nhiều sự khác biệt trong kết quả giao dịch của hai nhà giao dịch và một người có thể có lãi trong khi người kia thua lỗ. Về việc nên tăng hay giảm khối lượng đặt hàng khi giao dịch liên tục thua lỗ, người nhân từ có quan điểm khác, và người khôn ngoan nhìn thấy sự khôn ngoan. Sporandi, một bậc thầy đầu tư nổi tiếng của Mỹ, tin rằng nên giảm khối lượng đặt hàng sau khi thua lỗ liên tiếp. Một bậc thầy đầu tư nổi tiếng khác, John Murphy, tin rằng các nhà giao dịch nên tăng dần khối lượng đặt hàng của họ khi thua lỗ liên tiếp. Trong giao dịch thực tế, kiểm soát khối lượng duy nhất là để đạt được hai tác dụng: một là kiếm được lợi nhuận lớn khi thực hiện đúng trong giao dịch và tạo ra một khoản lỗ nhỏ khi thực hiện sai. (Ví dụ: bạn có thể kiếm được 100 điểm khi đọc đúng thị trường và chỉ mất 30 điểm khi đọc sai thị trường). Để làm điều này, bạn cần hợp tác với thời điểm tốt, và thiết lập nghiêm ngặt vị trí dừng lỗ và dừng vị trí lợi nhuận. Thứ hai là kiếm tiền với các đơn đặt hàng lớn khi thị trường đúng và mất tiền với các đơn đặt hàng nhỏ khi thị trường sai. Để đạt được mục tiêu này, chúng ta cần chú ý đến hai khía cạnh: thứ nhất, kiên quyết sử dụng tỷ trọng kim tự tháp trong các giao dịch. Thứ hai, cần phải xử lý đúng đắn việc lựa chọn nên tăng hay giảm khối lượng đặt hàng sau khi lãi và lỗ liên tiếp xảy ra. Một bậc thầy luôn có thể bù đắp lợi nhuận của một giao dịch chính xác để bù đắp cho khoản lỗ của nhiều sai lầm; người chơi tầm thường thường có thể ăn hết lợi nhuận của nhiều giao dịch chính xác với việc thua lỗ của một sai lầm.

Các liên kết trên có thể được thực hiện tốt hay không phụ thuộc vào khả năng kiểm soát tâm lý cá nhân, trên thực tế, chất lượng của tâm lý có liên quan đến tính cách và kinh nghiệm, với sự phong phú của kinh nghiệm, khả năng kiểm soát tâm lý sẽ dần dần mạnh lên, nhưng một khi nó nói đến cái lý của nhân cách, nó không phải là kinh nghiệm, nó có thể giải quyết được. Trong nhiều trường hợp, giao dịch đòi hỏi lòng can đảm, tức là khả năng thực hiện, chẳng hạn như khi thị trường đang đứng trước một bước đột phá sau một thời gian dài tích lũy, tốt nhất là liên tục tăng khối lượng lệnh khi mắc sai lầm liên tục. Tuy nhiên, ít người có đủ can đảm để tăng khối lượng lệnh khi liên tục xảy ra lỗi trong các giao dịch thực tế, bởi vì điều này đòi hỏi sức chịu đựng tâm lý cực kỳ mạnh mẽ. Hầu hết các nhà giao dịch sẽ vô thức giảm kích thước lệnh khi họ sai.

Trong phân tích cuối cùng, cho dù đó là dự báo, lựa chọn thời điểm, quản lý rủi ro hay kiểm soát tâm lý, chỉ khi kết hợp với hành vi giao dịch thực tế, chúng ta mới có thể thực sự hiểu được ý nghĩa của nó. Tách khỏi các giao dịch thực tế, bất kỳ kim tự tháp nào quá tải, dài hạn và ngắn hạn đều trống rỗng và vô nghĩa.