Phân tích cơ bản là quá trình đánh giá giá trị của chứng khoán. Nó xem xét các nguyên tắc cơ bản của kinh tế, ngành và công ty. Phân tích cơ bản nhằm mục đích tìm hiểu giá trị nội tại của chứng khoán là gì và liệu giá hiện tại của chứng khoán đó cao hơn hay thấp hơn giá trị nội tại của nó.
Phân tích cơ bản rất quan trọng đối với các nhà đầu tư. Điều này là do nó cho phép các nhà đầu tư đánh giá giá trị chứng khoán bằng thông tin và đưa ra quyết định đầu tư phù hợp. Phân tích cơ bản có thể giúp nhà đầu tư tránh đầu tư vào chứng khoán bị định giá quá cao hoặc quá thấp. Điều này có thể dẫn đến lợi nhuận kém hoặc thua lỗ.
Phân tích cơ bản có thể được thực hiện bằng cách xem xét các yếu tố sau:
- Các yếu tố kinh tế như lãi suất Tỷ lệ lạm phát tốc độ tăng trưởng kinh tế Số lượng việc làm Mức nợ công
- Các yếu tố ngành như xu hướng ngành Cạnh tranh ngành Cung và cầu hàng hóa hoặc dịch vụ của ngành.
- Các yếu tố của công ty như báo cáo tài chính của công ty Hiệu suất công ty Chiến lược công ty
Phân tích cơ bản có thể được chia thành hai loại chính:
- Phương pháp tiếp cận từ dưới lên** là phương pháp phân tích cơ bản bắt đầu từ công ty. Bằng cách xem xét các yếu tố cơ bản của công ty như báo cáo tài chính của công ty. Hiệu suất công ty Chiến lược công ty Sau đó xem xét các nguyên tắc cơ bản của ngành và nền kinh tế tổng thể.
- Phương pháp tiếp cận từ trên xuống** là phương pháp phân tích cơ bản bắt đầu từ nền kinh tế tổng thể. Bằng cách xem xét các yếu tố kinh tế cơ bản như lãi suất. Tỷ lệ lạm phát tốc độ tăng trưởng kinh tế Sau đó, chúng tôi xem xét các nguyên tắc cơ bản của ngành và công ty.
Nhà đầu tư có thể lựa chọn sử dụng các phương pháp phân tích cơ bản phù hợp với phong cách đầu tư và trình độ hiểu biết của mình.
Lợi ích của phân tích cơ bản như sau:
- Giúp nhà đầu tư đánh giá giá trị chứng khoán bằng thông tin
- Giúp nhà đầu tư đưa ra quyết định đầu tư phù hợp.
- Giúp giảm nguy cơ mất vốn đầu tư
Tuy nhiên, phân tích cơ bản cũng có những hạn chế: Phân tích cơ bản hoàn toàn không thể dự đoán được tương lai. Một số nguyên tắc cơ bản có thể thay đổi nhanh chóng. Điều này có thể khiến việc định giá chứng khoán bị sai lệch.
Thêm
