Chương 16 USDCNH:圆弧顶,回调或能一触即发?(7月10日)
基本面
周一(7月10日)亚洲时段,人民币兑美元中间价报7.2079附近,较前值下调20个基点。目前交投于7.2400附近。近两日中国央行大幅下调了人民币汇率的中间价,维护汇率稳定的决心较为明显。上周人民币基本宽幅运行在7.21-7.2650区间,周五收在7.2250一线。短期人民币向上突破的可能性在降低,7.30依然是上方的强阻力位,7.30下方是监管可以操作的空间,一旦破了前高,贬值预期会进一步加强。美元方面短期依然会延续之前的中枢运行,但是中长期必然要经历一波长期限震荡下行的趋势,年内大概率会失守100关口。本周重点关注美国CPI数据,笔者更倾向于整体CPI数据将大幅下滑,而市场更关心核心通胀的表现。若核心CPI数据符合或低于预期,将是美国核心通胀有加速下行的证据,将缓解美联储的加息压力,从而显著打压美元;不过,一旦核心CPI数据超过预期,则反映美国核心通胀依然顽固,美联储或不得不取决更鹰派的态度。
本周投资者需要关注美国6月CPI和PPI数据、美联储经济褐皮书以及美联储官员讲话,在上周五公布矛盾的非农数据打击美联储加息押注后,本周需继续关注官员相关讲话。
数据上:美国6月季调后非农就业人数增加20.9万人,为2020年12月以来最小增幅,预期22.5万人,前值由33.9万人修正为30.6万人。6月失业率环比下降0.1个百分点至3.6%,符合预期;员工平均时薪加速上涨,同比上涨4.4%,预期4.2%,前值4.3%;环比上涨0.4%,预期0.3%,前值自0.3%修正至0.4%;就业参与率为62.6%。上周公布的ADP和非农数据差异较大,对投资者来说又再次对美联储的政策有很大的想象空间。
技术面
日线图来看,人民币汇率在上周暂缓了贬值的趋势,盘面的价格也再次跌破了5日和10日均线,5日均线完成了初步下穿10日均线,盘面有形成圆弧顶的形态,加上MACD指标在超卖区附近形成了死叉,短期来看,盘面空头占优较为明显。
今日操作计划:高抛为主,盘面冲高至5日均线7.241一线可以伺机轻仓抛空,止损在7.255,第一目标看20日均线7.21一线止盈一部分,剩余仓位设置保本止盈,第二目标看7.19一线。
交易建议
交易方向:空
进场点位:7.241
目标点位:7.190
止损点位:7.255
支撑:7.210、7.190
阻力:7.255、7.285