Chương 9 04/19 WTI:多空皆有操作机会,但风险最小的选择是下行
基本面
周三,WTI 原油连续第二日下跌,从 83.51 美元顶部扩大跌幅。新的疲软源于对美国利率进一步上升和增长前景黯淡的持续担忧。而中国一季度经济数据远强于预期不足以改善近期的负面情绪。
与此同时,投资人继续把目光聚焦美国。此前美国经济因两家银行倒闭而动摇,并且不完全相信最坏的情况已经过去。此外,货币政策很可能进一步收紧,信贷条件收紧将进一步削弱经济增长。根据最新的美国经济数据,经济增长仍然脆弱。
WTI 原油日内大幅走低,收窄了前一周的看涨缺口。油价进一步承压的信号是,伊拉克正准备恢复上月停止的原油出口。
油价的大幅下跌同时也抵消了国际能源署关于未来价格上涨的警告。该机构上周五警告说,欧佩克本月早些时候宣布的意外减产将导致消费者痛苦的价格上涨,从 5 月开始的供应限制应该会进一步收紧下半年的前景。
油价的下跌也可能会吸引更多的购买兴趣。美国石油协会报告称,截至 4 月 14 日当周美国库存减少 267.5 万桶。这表明在供应状况疲软的情况下,需求仍然强劲增长。因此,在即将发布的 EIA 石油库存报告也可能出现类似的情况,可能导致未来几天原油价格上涨。
本周催化剂导致的风险偏好也可能影响原油方向,因为风险承担的增加可能意味着大宗商品价格仍存上行空间。另一方面,避险流动的回报可能会刺激高收益资产的损失。
最后,技术指标仍指向更多的上行空间,因为 100 SMA 位于 200 SMA 上方以反映上行势头。不过,原油已收于200SMA动态支撑下方,均线之间的差距正在收窄。
不过,随机指标已经处于超卖区域,因此在空头暂时停止下跌时可能会出现看涨压力。RSI 也接近超卖区域,以反映空头疲惫不堪,因此走高可能会刺激看涨势头回升。
如果是这样的话,原油多头可能会继续攀升以填补缺口回到每桶 82-83 美元区间,或一路上涨至每桶 83.50 美元的最新高点。
另一方面,持续的看跌势头可能导致油价回落至之前的支撑区域 79.45 美元每桶附近。
技术面
从日线结构来看,WTI原油仍处整体看涨趋势,但在短期之内失去看涨势头表明,近期走势可能会在一段时间内处于不利地位。
到目前为止,下跌势头在78.00—79.00 美元的心理支撑位面临强大的阻力,这是 78.00 美元和 79.00 美元之间的关键支撑区域的上限(后者标志着 64.34—83.51 美元反弹的斐波那契 23.6% 回撤位和 4 月 3 日市场开盘时的低点,当时市场跳空高开近 5 美元) .当价格保持在这些水平上方时,预计看涨结构将保持不变,但不能排除更深的下跌,主要取决于基本面。
然而,跳空高开的缺口至今仍未填补,这意味着后期仍看下行。多头必须小心翼翼。操作上,以逢高做空为主。
交易建议
交易方向:空
进场点位:79.94
目标点位:75.00
止损点位:87.00
有效期至:2022-05-03 23:55:00
支撑点位:80.00、79.35、78.98、78.14
阻力点位:81.31、81.98;、82.75、83.51