ข้อผิดพลาดในการซื้อขาย: ความเข้าใจผิดเกี่ยวกับความสัมพันธ์ในการซื้อขาย

สถานการณ์ที่ 1: ใช่แล้ว ดอลลาร์สหรัฐกำลังร่วงลง และทองคำคาดว่าจะสูงขึ้น การดูทองนั่นเองค่ะ

สถานการณ์ที่ 2: ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐร่วงลงอีกครั้ง และตอนนี้ทองคำอยู่บนท้องฟ้า ดูดีๆ ทำไมทองไม่ขึ้น? ไม่ขึ้นก็ไม่เป็นไรแต่ยังลงตามดอลล่าร์? ?

ผมว่าเหตุการณ์แบบนี้น่าจะเจอบ่อยๆ นั่นคือสิ่งที่ฉันหมายถึงโดยความเกี่ยวข้อง

สิ่งที่คุณต้องรู้ก็คือความสัมพันธ์ไม่ได้หมายถึงสาเหตุ อาจไม่มีการเชื่อมต่อเชิงตรรกะที่หลีกเลี่ยงไม่ได้ระหว่างข้อมูลที่สัมพันธ์กัน 2 ข้อมูลที่สัมพันธ์กันโดยสมบูรณ์และราคาผลิตภัณฑ์มักจะมาจากแหล่งเดียวกัน

กล่าวอีกนัยหนึ่ง หากการเคลื่อนไหวของราคาของทั้งสองประเภทมีความคล้ายคลึงกันมาก ไม่จำเป็นว่า A จะส่งผลต่อ B หรือ B จะส่งผลต่อ A พวกเขาอาจมีพาเรนต์ C ร่วมกัน และเป็น C ที่ส่งผลต่อ A และ B ร่วมกัน

ดังนั้น ข้อสรุปที่ว่า A เป็นผลกระทบของ B หรือ B เป็นสาเหตุของ A จึงไม่สามารถหาได้จากความสัมพันธ์ระหว่าง A และ B ในข้อมูล

ตัวแปรของสายพันธุ์ที่แตกต่างกันจะแตกต่างกันและข้อเท็จจริงที่สะท้อนจากข้อมูลที่แตกต่างกันก็แตกต่างกัน นอกจากนี้ อาจมีความสัมพันธ์เชิงตรรกะที่ใกล้ชิดกันมากระหว่างข้อมูลโดยไม่มีความสัมพันธ์กัน ทำไม ข้อมูลทางเศรษฐกิจหรือข้อมูลราคาแต่ละชนิดมีหลักการและตัวแปรของตัวเอง ตัวแปรและหลักการของข้อมูลแต่ละรายการมีความแตกต่างกัน และข้อเท็จจริงที่สะท้อนออกมาก็แตกต่างกันด้วย

กล่าวคือ จำเป็นต้องเข้าใจหลักการพื้นฐานของข้อมูล เส้นโค้ง หรือความหลากหลาย จากนั้นรับตัวแปรในระดับจุลภาคเพิ่มเติม และทำความเข้าใจว่าข้อเท็จจริงนั้นแสดงถึงอะไรโดยการศึกษาตัวแปร นั่นคือ ทำความเข้าใจว่าทำไมข้อมูลจึงเพิ่มขึ้น ขึ้น ลง ลง

เมื่อคุณสามารถเข้าใจข้อมูลชิ้นหนึ่งจากมุมมองของหลักการ ตัวแปร และข้อเท็จจริง คุณก็จะสามารถเข้าใจได้โดยพื้นฐานแล้ว ดังนั้นความเข้าใจในข้อมูลหรือความหลากหลายจึงไม่สามารถอยู่บนความสัมพันธ์ได้ ซึ่งง่ายต่อการทำผิดพลาดในการวิจัย และการให้เหตุผลและการอนุมานในภายหลัง

ตัวอย่างเช่น ราคาของสินทรัพย์ A และสินทรัพย์ B ใกล้เคียงกันมานานหลายปีและหลายรอบแล้ว แต่จู่ๆ ราคาของสินทรัพย์ B กลับทรงตัว เราจะสรุปได้ไหมว่า A จะกลับไปหา B หรือ B จะตามทัน กับ?

ขอบอกชัดๆเลยว่าไม่มี เพราะเมื่อเราไม่สามารถเข้าใจหลักการและตัวแปรของ A และเหตุใดจึงขึ้น และหลักการและตัวแปรของ B และเหตุใดจึงแบน เราจึงไม่สามารถสรุปเช่นนั้นได้

ดังนั้นจึงจำเป็นต้องเข้าใจหลักการ ตัวแปร และข้อเท็จจริงของความหลากหลายหรือข้อมูลหนึ่ง ๆ เพื่อเปรียบเทียบความสัมพันธ์ระหว่างข้อมูลต่าง ๆ กับเหตุผลว่าจะมีความสัมพันธ์แบบถดถอยหรือตามทัน

จุดประสงค์พื้นฐานของการศึกษาสิ่งเหล่านี้คือการเข้าใจข้อเท็จจริงที่สะท้อนจากข้อมูล เข้าใจเส้นทางของเงินทุน เข้าใจผลตอบรับอย่างต่อเนื่องของพฤติกรรมของผู้เข้าร่วมในเศรษฐกิจจริงและผู้เข้าร่วมตลาดการเงิน และค้นหาความเชื่อมโยงทางตรรกะที่อยู่เบื้องหลังข้อมูล ทำความเข้าใจหลักการ ตัวแปร และข้อเท็จจริงของข้อมูลและความหลากหลายผ่านข้อมูล แล้วค้นหาความเชื่อมโยงทางตรรกะ

กล่าวคือหากมีสิ่งที่คล้ายกันหรือมีส่วนเหมือนกันในหลักการและตัวแปรต่างๆ ของทั้งสองสิ่งนี้คือเหตุผลของความสัมพันธ์ แทนที่จะมองว่าข้อมูลมีความคล้ายคลึงกันโดยผิวเผิน จะถือว่าข้อมูลเหล่านั้นมีความสัมพันธ์กันในเชิงบวกหรือเชิงลบโดยสิ้นเชิง และไม่สามารถอยู่ในระดับนี้ได้

เพียงแจกแจงข้อมูลหลายชนิด หรือความสัมพันธ์ระหว่างพันธุ์ หลักการ หรือตัวแปร

ประการแรกคือความสัมพันธ์ของการนำวิถี (path- conduction)เมื่อศึกษาความสัมพันธ์นี้แกนเวลาจะถูกย้ายไปทางซ้ายหรือขวาในช่วงระยะเวลาหนึ่งเพื่อให้เห็นได้อย่างชัดเจนว่าข้อมูลถูกส่งอย่างไรเนื่องจากการส่งข้อมูลนั้นล่าช้า ตัวอย่างเช่น A ปรากฏขึ้นที่เวลา 1 จากนั้น B ปรากฏขึ้นที่เวลา 2 และ B เป็นผลมาจาก A นี่คือความสัมพันธ์การนำวิถี

ประการที่สองคือสาเหตุเชิงตรรกะทั่วไป

ประการที่สามคือความสัมพันธ์เชิงวิกฤตแบบมีเงื่อนไขนั่นคือ A และ B เป็นเงื่อนไขที่จำเป็นสำหรับ C และการปรากฏขึ้นพร้อมกันของ A และ B จะกระตุ้น C ซึ่งเป็นความสัมพันธ์แบบมีเงื่อนไขวิกฤต

ประการที่สี่คือความสัมพันธ์แบบป้อนกลับร่วมกันสมมติว่า ข้อมูลการจ้างงานในสหรัฐฯ ลดลง รัฐบาลมักจะเพิ่มเงินอุดหนุนซึ่งจะทำให้การขาดดุลการคลังเพิ่มขึ้นตามไปด้วย ความสัมพันธ์ ระหว่างข้อมูลการจ้างงาน พฤติกรรม ของรัฐบาล และการขาดดุลการคลังจะเป็นความสัมพันธ์ซึ่งกันและกัน ความสัมพันธ์ข้อเสนอแนะ

เมื่อดูภาพด้านล่าง จุดประสงค์ของการวิจัยของเราคือการขุดหาความเชื่อมโยงเชิงตรรกะที่อยู่เบื้องหลังข้อมูล มองไม่เห็นว่าเส้นโค้ง 2 เส้นหรือข้อมูลเศรษฐกิจ 2 เส้นมีความคล้ายคลึงกันมากทางด้านหน้า แต่ด้านหลังต่างกัน ดังนั้นจึงกล่าวกันว่าสิ่งนี้จะลงหรือว่าสิ่งนี้จะขึ้น และไม่สามารถสรุปได้ในลักษณะนี้

ยังคงจำเป็นต้องเข้าใจหลักการและตัวแปรของแต่ละเส้นโค้ง ข้อมูลทางเศรษฐกิจหรือราคาผลิตภัณฑ์แยกกัน จากนั้นเราจะสามารถเข้าใจความหมายแฝงทางเศรษฐกิจที่สื่อถึง อนุมานแยกจากกัน และสรุปได้ในที่สุดว่าควรกลับมาหรือไม่

ในหลายกรณี อาจไม่จำเป็นต้องกลับมา อาจเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง หรืออาจทรงตัวหรือร่วงลง

วัตถุประสงค์ของการวิจัยคือการขุดหาความเชื่อมโยงเชิงตรรกะที่อยู่เบื้องหลังข้อมูล รวมถึงการทำความเข้าใจข้อเท็จจริงที่สะท้อนจากข้อมูล เข้าใจเส้นทางการไหลของเงินทุน เข้าใจพฤติกรรมของผู้เข้าร่วมในระบบเศรษฐกิจจริง และเข้าใจพฤติกรรมของผู้เข้าร่วมในระบบเศรษฐกิจ ตลาดการเงิน

ด้วยวิธีนี้เท่านั้นที่เราสามารถค้นหาหรือค้นพบความเชื่อมโยงเชิงตรรกะในระบบเศรษฐกิจหรือตลาดการเงินที่สะท้อนจากข้อมูลที่แตกต่างกัน รวมถึงความสัมพันธ์การนำเส้นทางดังกล่าว ความสัมพันธ์เชิงเหตุและผลเชิงตรรกะ ความสัมพันธ์เชิงวิกฤตแบบมีเงื่อนไข และความสัมพันธ์ข้อเสนอแนะร่วมกัน

เมื่อข้อมูลทางเศรษฐกิจจำนวนมาก ราคาสินทรัพย์ และพฤติกรรมของภาคส่วนต่าง ๆ ได้รับการทำความเข้าใจเพิ่มเติมอย่างต่อเนื่องในระดับจุลภาค ความแน่นอนของเหตุผลในอนาคตของเราเกี่ยวกับราคาจะเพิ่มขึ้น