เมื่อระบบเทรดขาดทุนต่อเนื่อง เราควรทนหรือยอมแพ้?

1

นักเทรดมักจะถามคำถามนี้:

หากระบบการซื้อขายที่สร้างขึ้นด้วยตัวเองมักล้มเหลวและก่อให้เกิดการขาดทุน ฉันควรละทิ้งระบบนี้และแทนที่ด้วยระบบอื่นหรือไม่? มีระบบการซื้อขายที่มั่นคงและให้ผลกำไรหรือไม่?

2

ก่อนอื่น เป็นเรื่องปกติที่ระบบการซื้อขายจะล้มเหลว เพียงแค่หยุดการขาดทุนหากล้มเหลว ตราบใดที่ระบบการเทรดของคุณทำกำไรได้ในระยะยาว

หลังจากมีระบบเทรดที่เสถียรแล้ว ผมก็คิดหาวิธีเพิ่มประสิทธิภาพหรือวิจัยระบบใหม่อยู่หลายวิธี แต่สุดท้ายก็เสียเงินทุกครั้ง และสุดท้ายก็พบว่าการกำหนดค่าเดิมนั้นดี อาจเป็นเพราะคนที่เทรดมีค่าค่อนข้างสูง คุณภาพคุณธรรมเป็นปัจจัยหนึ่ง

แล้วลองคิดดูว่าทำไมถึงล้มเหลว? เนื่องจากระบบการซื้อขายนี้สรุปได้หลังจากการขาดทุนหลายครั้ง และมีการใช้มาหลายปี แนวคิดและแนวคิดการซื้อขายในระบบจึงฝังแน่นอย่างลึกซึ้ง นิสัยและความเชื่อจึงก่อตัวขึ้น ศรัทธาเปลี่ยนยาก พอเปลี่ยนแล้ว จะสับสนหมดความมั่นใจ ดังนั้น การเปลี่ยนแปลงที่สำคัญในระบบการซื้อขายจึงแทบไม่เกิดขึ้นในภายหลัง มีเพียงการปรับเปลี่ยนทางเทคนิคบางอย่างเท่านั้น และไม่มีการเปลี่ยนแปลงในแนวคิด

3

ระบบการซื้อขายแต่ละระบบมีลักษณะเฉพาะของตนเองในการซื้อขายจริง

ประเภทเดียว: ความหลากหลายเดียว รุ่นเดียว แนวโน้มเดียวที่สอดคล้องกัน

ประเภทสารประกอบ: หลากหลาย หลายโหมด หลายแนวโน้มที่สอดคล้องกัน

ในความเป็นจริง เทรดเดอร์หลายคนไม่เคยคิดว่าระบบการซื้อขายคืออะไร นี่คือเหตุผลที่ฉันพบว่าการเหนี่ยวนำระบบเชิงกลล้วน ๆ น่ารำคาญที่สุด หลังจากหลักการแล้ว ดูเหมือนว่าจะได้รับพระประสงค์จากพระเจ้า และจากนั้นฉันก็ไม่คิดอะไร อย่างอื่น โดยพื้นฐานแล้วพลังงานทั้งหมดจะถูกใช้เพื่อเพิ่มประสิทธิภาพการดำเนินการ พูดตามตรง พลังงานนี้ไม่คุ้มค่าเลย

4

โดยทั่วไปฉันคิดอย่างนั้น:

1. สำหรับเทรดเดอร์ ความเสี่ยงมาก่อนเสมอ! ดังนั้นการทำธุรกรรมจะต้องมีการควบคุมความเสี่ยงอย่างระมัดระวัง

2. ประการที่สอง วัตถุประสงค์ของการเทรดของเราคือการทำกำไร หากเราต้องการทำกำไร เราต้องมีรูปแบบการซื้อขายที่สมบูรณ์ เราต้องสร้างระบบการซื้อขายที่ดี หลังจากสร้างระบบการซื้อขายแล้ว เรารู้ประวัติของเรา ขาดทุนต่อเนื่อง ถอนคืนสูงสุด ขั้นตอนต่อไปคือการพัฒนาระบบการจัดการกองทุนที่เหมาะสมตามระบบการซื้อขายของคุณเอง

3. ประเด็นสุดท้ายคือการดำเนินการ ดำเนินการอย่างเข้มงวด ต่อไปผมจะอธิบายทีละข้อ

01 เกี่ยวกับการควบคุมความเสี่ยง

มีสุภาษิตที่กล่าวไว้ว่า: จริง ๆ แล้วการเทรดเป็นเกมของผู้แพ้ ก่อนอื่น หากคุณต้องการอยู่รอดในตลาดนี้ คุณต้องยอมรับความเป็นไปได้ของความล้มเหลว ความเป็นไปได้ของความผิดพลาด ความผิดพลาดไม่ใช่เรื่องน่ากลัว แต่จะทำอย่างไร จัดการกับความผิดพลาดแม้ว่าจะมีข้อผิดพลาดหรือไม่สถานการณ์จะยังคงเป็นรางวัล?

นี่เป็นประเด็นที่ต้องพิจารณาอย่างจริงจัง ดังนั้น การควบคุมความเสี่ยงจึงถูกกล่าวถึงในที่นี้ แน่นอน สิ่งที่ผมพูดในที่นี้ไม่ได้หมายความว่าคุณไม่มีแนวคิดในการเทรด หลักการเทรด หรือระบบเทรด ระบบจะไม่ถูกเน้นย้ำในที่นี้ . เนื่องจากระบบการซื้อขายเป็นเงื่อนไขที่จำเป็นสำหรับผู้ค้า และไม่มีผู้ค้ารายใดที่ไม่มีระบบ

เงื่อนไขในการเป็นเทรดเดอร์ที่ยอดเยี่ยมนั้นขึ้นอยู่กับระบบ

การควบคุมความเสี่ยงแบ่งออกเป็นหลายประเภท: การควบคุมความเสี่ยงด้านข้อมูล การควบคุมความเสี่ยงด้านการจัดการกองทุน การควบคุมความเสี่ยงในการถอนระบบ การควบคุมความเสี่ยงด้านความปลอดภัยของแพลตฟอร์ม การควบคุมความเสี่ยงด้านความคิดของเทรดเดอร์ เป็นต้น สำหรับเทรดเดอร์หรือทีมเทรดที่ยอดเยี่ยม ทั้งหมดนี้เป็นสิ่งที่ควรพิจารณา

กฎของเมอร์ฟี่กล่าวว่าทุกสิ่งที่คุณคิดว่าเป็นสถานการณ์ที่เลวร้ายที่สุดมีแนวโน้มที่จะเกิดขึ้น ดังนั้นคุณต้องคำนึงถึงสถานการณ์ที่เลวร้ายที่สุดก่อนที่จะทำการซื้อขาย จากนั้นพยายามหลีกเลี่ยงความเสี่ยงเหล่านี้ การรู้วิธีควบคุมความเสี่ยงเท่านั้นที่จะช่วยให้คุณซื้อขายได้ดีขึ้น

ตัวอย่างต่อไปนี้แสดงให้เห็นถึงความสำคัญของการควบคุมความเสี่ยง

เหตุการณ์หงส์ดำฟรังก์สวิส หากไม่มีการควบคุมความเสี่ยงของข้อมูล แม้ว่าผู้ค้ารายแรกจะมีกำไรเป็นร้อยเท่า พวกเขาอาจกลืนกำไรทั้งหมดหรือแม้แต่ปิดสถานะเนื่องจากข้อมูลเดียว เนื่องจากข้อมูลเหล่านี้หยุดการขาดทุนจะกลายเป็นโมฆะ

ในกรณีนี้ ไม่ว่าการเทรดของคุณจะดีแค่ไหน ไม่ว่าคุณจะได้กำไรมากแค่ไหน แม้ว่าคุณจะทำกำไรเป็นร้อยเท่า ก็ไม่เกี่ยวอะไรกับคุณเลย

จะควบคุมความเสี่ยงเหล่านี้ได้อย่างไร?

ที่นี่จำเป็นต้องนำการควบคุมความเสี่ยงของข้อมูลและการควบคุมความเสี่ยงของคลังสินค้าย่อยมาใช้

หลีกเลี่ยงข้อมูลและบัญชีแยกต่างหากเพื่อซื้อขายเฉพาะความหลากหลายในการซื้อขายประเภทเดียว

ด้วยวิธีนี้ เราใช้ความระมัดระวังภายใต้ความเสี่ยงของข้อมูลที่คาดไว้ และแม้ว่ากรณีที่เลวร้ายที่สุดจะเกิดขึ้นในกรณีฉุกเฉินที่ไม่คาดคิด มันก็จะระเบิดตำแหน่งของสกุลเงินเดียวเท่านั้น และความเสี่ยงนั้นอยู่ในการควบคุม

อีกตัวอย่างหนึ่งคือการล่มสลายของผู้ให้บริการแพลตฟอร์ม เช่น Lehman และ Bear Stearns ก่อนหน้านี้ ธนาคารเพื่อการลงทุนระดับโลกเหล่านี้อาจล้มละลาย และยังมีแพลตฟอร์มแลกเปลี่ยนเงินตราระหว่างประเทศเช่น Iron Exchange และแพลตฟอร์มกำกับดูแลของอเมริกาในปี 2551 อีกด้วย แพลตฟอร์มในประเทศนับไม่ถ้วน ดังนั้นฉันจะไม่พูดถึงแพลตฟอร์มในประเทศที่นี่ มันเป็นรูปแบบการเดิมพันแบบ VS อย่างสมบูรณ์ จากนั้นแม้แต่ธนาคารระดับโลกและแพลตฟอร์มข้ามชาติก็อาจล้มละลายได้ ทั้งๆ ที่มีความเป็นไปได้น้อยกว่าหนึ่งในหมื่น

แต่สิ่งเดียวกันจะเกิดขึ้นไม่มีใครรับประกันได้ 100% ว่าจะไม่เกิดขึ้นกับเขา แล้วถ้ามันเกิดขึ้นล่ะ? หากไม่มีการควบคุมความเสี่ยงด้านความปลอดภัยของแพลตฟอร์ม การใช้ผลกำไรที่สร้างขึ้นในช่วงแรกคืออะไร?

อีกตัวอย่างหนึ่ง เทรดเดอร์จอมวายร้าย Nick Leeson หากไม่มีการควบคุมเงินทุนแบบกระจายอำนาจ ไม่มีความคิดของเทรดเดอร์ที่จะควบคุมผลกำไรของทีมซื้อขาย ก็ยังคงไม่มีอะไรเกี่ยวข้องกับคุณ

ระบบการซื้อขายเหล่านี้มีปัญหาหรือไม่? ไม่ มันเป็นเรื่องของความเสี่ยงฉับพลันต่างๆ ดังนั้นเราจึงจำเป็นต้องพิจารณาการควบคุมความเสี่ยงก่อนทำการซื้อขาย

02 เกี่ยวกับระบบการซื้อขาย

ก่อนอื่นให้ฉันพูดถึงวิธีการสร้างระบบการซื้อขายและปัญหาที่ต้องจัดการเมื่อสร้างระบบการซื้อขาย แล้วจุดประสงค์ของการสร้างระบบเทรดคืออะไร?

ผู้เขียนคิดว่าจุดประสงค์ของการเทรดอย่างเป็นระบบคือการหลีกเลี่ยงและขจัดผลกระทบของความคิดที่มีต่อการเทรด หลังจากสร้างระบบเทรดแล้ว การชี้แจงประวัติย้อนหลัง การขาดทุนสูงสุด และการเทรดเชิงปริมาณที่มั่นคงสามารถลดผลกระทบของความคิดต่อการเทรดได้อย่างมาก อิทธิพล.

ในระบบการซื้อขายที่สมบูรณ์แบบไม่มีสิ่งที่เรียกว่าความคิด อันที่จริง อาจกล่าวได้ว่ามันได้ทลายกำแพงของความคิดแล้ว ในการซื้อขายอย่างเป็นระบบ ระบบทั้งหมดมีความเฉพาะเจาะจง มีมาตรฐาน และ ปริมาณ ในการดำเนินการเช่นเดียวกับการไปทำงานการทำธุรกรรมควรรอและรอจากนั้นการทำธุรกรรมจะง่ายขึ้น

แล้วอะไรคือปัญหาคอขวดที่ใหญ่ที่สุดในการทำธุรกรรมด้วยวิธีนี้?

มันคือการทำธุรกรรมอย่างเป็นระบบ หลายๆ ครั้งที่เราสร้างระบบขึ้นมาเราจะเจอปัญหาตลอดว่าจะทำมาตรฐานยังไง เจาะจงยังไง แก้ปัญหาความสม่ำเสมอของระบบยังไงให้ยังได้รับผลตอบแทนที่ดีและ อัตราการชนะที่ดีภายใต้เงื่อนไขเหล่านี้และอัตราส่วนกำไรต่อขาดทุน

สิ่งนี้เกี่ยวข้องกับวิธีสร้างความรู้ความเข้าใจในตลาดที่ถูกต้อง ตรงนี้ต้องอาศัยการอ่านให้มาก การเรียนรู้ให้มาก อย่ากระโจนเข้าสู่ตลาด เข้าสู่วงการค้า

การก่อตัวของระบบก็เหมือนกับการแก้ปัญหาทางคณิตศาสตร์ แต่ละปัญหาจะมีหลายวิธีในการแก้ปัญหา เมื่อคุณถึงทางตัน คุณอาจไม่สามารถแก้ไขคำตอบที่ถูกต้องได้ ในเวลานี้ คุณต้องปรับปรุง ความสูงของความรู้ความเข้าใจ ตลาดจริง ๆ แล้วเหมือนป่า ถ้าคุณเข้าไปในนั้น มันยากที่จะออกไปโดยไม่มีป้ายบอกทาง เราจึงเพิ่มความสูง ยืนบนยอดเขาและมองดูมัน สังเกตตลาดก่อน วางแผนเส้นทางการเดิน แล้วฝึกฝน มันอาจจะง่ายกว่าที่จะออกจากตลาด , สร้างระบบการซื้อขายได้เร็วขึ้น หลังจากสร้างระบบแล้ว ตรวจสอบระบบของคุณเอง ทบทวนซ้ำแล้วซ้ำอีก สรุปปัญหา-ปรับปรุง-สรุป-ปรับปรุง-ทบทวน... ต้องใช้ความพยายามอย่างมากในการเป็นรูปเป็นร่างที่นี่ การก่อตัวของแต่ละระบบ มันคือทั้งหมด เกี่ยวกับการเล่นซ้ำ มองหาปัญหาอยู่ตลอดเวลา

แก้ปัญหาความสม่ำเสมอ จัดการกับความสมดุลของความน่าจะเป็นและอัตราส่วนกำไร-ขาดทุน จัดการกับความสมดุลของราคาในแกนนอนและเวลาในแกนตั้ง จัดการกับความสมดุลระหว่างการซื้อขายและชีวิต เป็นต้น

ดังนั้นสำหรับระบบการซื้อขายที่ยอดเยี่ยม ไม่เพียงแต่ตอบสนองผลกำไรจากการทำธุรกรรมเท่านั้น แต่ที่สำคัญกว่านั้น คือ เพื่อตอบสนองชีวิต ในการหาเลี้ยงชีพด้วยการซื้อขาย ตัวหลักของเขายังคงเป็นชีวิต ดังนั้นให้การซื้อขายเป็นเรื่องง่ายและสะดวกเหมือนงานโปรด ด้วยวิธีนี้เท่านั้นจึงถือได้ว่าเป็นระบบการซื้อขายที่ยอดเยี่ยม

03 เกี่ยวกับการจัดการเงิน

การจัดการเงินคืออะไร?

การจัดการกองทุนขึ้นอยู่กับระบบการซื้อขาย ด้วยความเข้าใจและการรับรู้ของระบบของคุณเอง คุณสามารถทราบการสูญเสียอย่างต่อเนื่องที่ใหญ่ที่สุดและการขาดทุนที่ใหญ่ที่สุดในประวัติศาสตร์ของระบบการซื้อขายของคุณเองเพื่อตัดสินการจัดการกองทุนและตำแหน่ง

สิ่งนี้ต้องการการทบทวนอย่างมาก ข้อมูลย้อนหลัง 10 ปีหรือนานกว่านั้น ตัวอย่างเช่น ในระบบส่วนตัวของฉัน การขาดทุนติดต่อกันที่ใหญ่ที่สุดใน 10 ปีของประวัติคือ 6 ออร์เดอร์ อัตราส่วนกำไร-ขาดทุนมากกว่า 1:2 และ อัตราการชนะอยู่ที่ประมาณ 50%

อย่างไรก็ตาม จำนวนจุดหยุดการขาดทุนไม่จำเป็นต้องเท่ากัน ดังนั้นจำนวนจุดหยุดการขาดทุนคงที่จึงถูกนำมาใช้สำหรับการจัดการสินทรัพย์ที่นี่ กล่าวคือ จำนวนจุดหยุดการขาดทุนของแต่ละคำสั่งจะไม่เปลี่ยนแปลง และสามารถเปลี่ยนแปลงการดำเนินการได้ และตามข้อกำหนดของวอลล์สตรีทสำหรับเทรดเดอร์ การถอนเงินไม่ควรเกิน 20% กล่าวคือ ตราบใดที่ช่วงการขาดทุนต่อเนื่องสูงสุดไม่เกิน 20% ของเงินทุนทั้งหมด ก็จะเป็นไปตามข้อกำหนดของวอลล์สตรีท . จากนั้น 20% หารด้วยการสูญเสียต่อเนื่องสูงสุดคือจำนวนการสูญเสียครั้งเดียว ดังนั้นจึงเป็นเรื่องปกติที่จะควบคุมการสูญเสียครั้งเดียวให้อยู่ในช่วง 3%-4%

การจัดการกองทุนคือการหยุดการขาดทุนด้วยจำนวนเงินที่แน่นอน และวงเงินการขาดทุนครั้งเดียวคือประมาณ 3% และประกอบกับการควบคุมความเสี่ยงในการดำเนินงานคลังสินค้าย่อย ในความเป็นจริง หลังจากระบบถูกสร้างขึ้น เทรดเดอร์จะจัดการเงินทุนตามธรรมชาติตามลักษณะของระบบ