Hari ini saya akan bercakap dengan anda tentang topik klise stop loss.Sebab saya ingin bercakap tentang topik ini kerana saya mendapati ramai rakan pertukaran asing tidak mementingkan stop loss, atau tidak memahami kepentingannya.
Kita sering melihat bahawa selepas urus niaga mengalami kerugian dan menghentikan kerugian, pasaran berkembang ke arah yang kita jangkakan sebelum ini.Jika tidak ada stop loss sebelum ini, bukan sahaja tidak akan kehilangan wang tetapi juga membuat wang, maka ramai orang tidak mahu hentikan kerugian. Fikirkan bahawa stop loss adalah punca kerugian akaun, jadi stop loss ditolak.
Ini mewujudkan salah faham tentang stop loss. Situasi di atas sebenarnya bukan masalah stop loss, tetapi masalah penilaian posisi kemasukan yang salah, atau mungkin masalah kedudukan stop loss yang tidak sesuai.
Jadi, jika kita ingin mempunyai pemahaman yang betul tentang stop loss, kita mesti terlebih dahulu menjelaskan apa itu stop loss? Apakah fungsi stop loss?
Stop loss ialah cara kawalan risiko, iaitu, apabila anda menganalisis, menilai dan mengambil tindakan di pasaran, tetapi ia terbukti salah oleh pasaran, atau apabila asas kemasukan anda dimusnahkan, akui kesilapan anda dan terimanya. Kerugian, dan hadkan kerugian kepada julat yang lebih kecil, untuk mengelakkan kerugian yang lebih besar dan membahayakan keselamatan jumlah dana.
Maksudnya, stop loss adalah langkah perlindungan, yang bersamaan dengan "injap keselamatan". Fungsinya adalah untuk melindungi jumlah dana akaun. Apabila situasi yang tidak dijangka berlaku dan kerugian berlaku, anda boleh menarik diri tepat pada masanya.
Walaupun selepas keluar, pasaran berkembang dalam arah yang diharapkan lagi, tidak ada cara untuk melakukannya. Oleh kerana tiada siapa yang boleh meramalkan apa yang akan berlaku pada masa hadapan, apa yang boleh kita lakukan ialah menganalisis, menilai, dan kemudian membuat keputusan berdasarkan semua maklumat yang boleh kita kumpulkan pada masa ini .
Sebagai contoh, dalam pasaran saham, selepas ramai orang membeli saham dan membuat kerugian, mereka mengamalkan polisi burung unta, dan kemudian saham itu dipegang selama lima, sepuluh, atau lebih lama lagi. Ini bukan sahaja mengurangkan kecekapan penggunaan dana, tetapi lebih berbahaya mendedahkan dana ini kepada risiko kehilangan segala-galanya.
Atau sesetengah orang memilih untuk "memotong daging" apabila mereka benar-benar tidak dapat menanggung penderitaan yang berlarutan setelah mengalami kerugian yang besar.
Ini sebenarnya adalah hasil daripada tiada langkah henti rugi awal.
Malah tuan pelaburan nilai, Buffett, akan mengambil langkah stop loss selepas membuat pertimbangan yang salah.
Pada penghujung Februari tahun ini, Buffett meningkatkan pegangan saham penerbangannya, dan kemudian terjejas oleh wabak itu, apabila harga saham menjunam hampir separuh pada awal April, dia dengan tegas membersihkan kedudukannya. Kerana asas untuk dia terus memegang jawatan sudah tidak wujud lagi.
Ini benar dalam pasaran saham, apatah lagi pasaran margin dan pasaran niaga hadapan yang sangat leveraj? Henti rugi adalah lebih ketara dalam pasaran berleveraj tinggi, kerana di bawah kesan leveraj tinggi, risiko diperbesarkan secara berkadar.
Oleh itu, stop loss adalah langkah yang sangat perlu dan penting yang anda ambil untuk mengurangkan risiko apabila pasaran menghadapi keadaan yang tidak dijangka.
,
Ramai orang berfikir bahawa perdagangan adalah jual beli, yang merupakan perkara yang sangat mudah. Tetapi sebenarnya, perdagangan itu pastinya satu ilmu, bukan perkara yang mudah dan senang.
Kerana perdagangan adalah apa yang membolehkan kita melawan naluri manusia yang terkandung dalam gen evolusi manusia selama berjuta-juta tahun - ketamakan dan ketakutan! Kesukaran ini boleh dibayangkan.
Oleh itu, jangan ambil mudah, tetapi letakkan kepentingan yang tinggi kepadanya; dan jangan jatuh ke dalam jenis "ketekunan taktikal, kemalasan strategik".
Apakah maksudnya? Maksudnya, tidak cukup dengan belajar bersungguh-sungguh setiap hari (apatah lagi mereka yang tidak belajar bersungguh-sungguh), tetapi juga merancang "transaksi" di peringkat strategik.
Kami datang ke pasaran ini untuk berdagang, secara terang-terangan, semuanya untuk membuat wang. Tetapi kita mesti terlebih dahulu memastikan bahawa kita boleh "hidup" dalam pasaran, iaitu, tidak mencairkan (tidak muflis), atau meminimumkan kebarangkalian pembubaran; dan kemudian membuat wang. (Ketidakeksploitasian yang dinyatakan di sini bermakna semua dana yang anda boleh gunakan dalam perdagangan tidak akan hilang.)
Jadi bagaimana anda boleh memastikan bahawa anda tidak mencairkan kedudukan anda dan "hidup" dalam pasaran ini selama-lamanya?
Mari kita bincangkan tentang cara kita merancang di peringkat strategik, mencapai tujuan kawalan risiko di peringkat pengurusan dana, dan meminimumkan kebarangkalian pembubaran.
Ahli matematik dan ramai peniaga telah melakukan penyelidikan mendalam tentang risiko pembubaran (risiko kebankrapan), yang merupakan asas pengurusan wang.
Tujuan pengurusan dana adalah untuk mengurangkan risiko pembubaran, dan terdapat tiga pembolehubah yang mempengaruhi pembubaran:
1. Kadar kemenangan, kadar kemenangan sistem perdagangan.
2. Nisbah untung rugi (kadar pulangan), nisbah untung rugi sistem dagangan, atau kadar pulangan.
3. Peratusan risiko (peratusan henti kerugian); risiko setiap transaksi merangkumi peratusan jumlah dana, atau peratusan henti rugi.
Sistem teknologi perdagangan boleh menangani dua faktor pertama, manakala pengurusan wang boleh mengawal faktor ketiga.
Apabila kadar kemenangan atau nisbah untung rugi meningkat, risiko pembubaran berkurangan; dan semakin besar peratusan risiko setiap transaksi, semakin besar risiko pembubaran.
Berikut memetik dua jadual risiko kebankrapan untuk perbandingan dan penjelasan. Algoritma yang mereka pakai adalah konsisten. Yang pertama ialah data yang diperoleh daripada 100,000 ujian simulasi komputer, dan yang kedua ialah data yang diperoleh daripada 1,000 ujian simulasi komputer.
Yang pertama memetik jadual risiko kebankrapan daripada "Sistem Pengurusan Wang A Trader" Bennett A. McDowell:
,
Yang kedua memetik jadual risiko kebankrapan daripada "Analisis Teknikal Luar" Tushar Chand:
,
Daripada kedua-dua jadual ini, dapat dilihat bahawa di bawah andaian kadar kemenangan dan nisbah untung-rugi yang sama, semakin tinggi peratusan risiko satu transaksi, semakin tinggi risiko pembubaran.
Dan jika kita ingin mengurangkan kebarangkalian pembubaran sebanyak mungkin, kita mesti mengurangkannya kepada 0, jadi adalah disyorkan agar anda mengawal peratusan risiko (iaitu, peratusan henti rugi) setiap transaksi pada kira-kira 2% daripada jumlah dana, supaya anda Untuk "hidup" dalam pasaran ini selama mungkin.
Kemudian gunakan jumlah stop loss ini untuk membahagikan dengan spread stop loss untuk mengira volum dagangan (kedudukan) bagi setiap penyertaan.
Sudah tentu, jika sistem teknologi dagangan anda sangat berkuasa, bukan sahaja mempunyai kadar kemenangan yang tinggi, tetapi juga nisbah untung-rugi yang tinggi, maka anda boleh meningkatkan peratusan risiko dengan sewajarnya.
Dan jika anda tidak mempunyai sistem teknologi perdagangan yang lengkap dan anda tidak dapat mengetahui kadar kemenangan dan nisbah untung rugi anda yang stabil, maka anda harus lebih berhati-hati dan menggunakan peratusan henti rugi sebanyak 1.5%, atau 1%, jadi supaya lebih selamat.
Melakukan perdagangan adalah bermain permainan kebarangkalian, jadi jika anda ingin melakukan pekerjaan yang baik dalam perdagangan, anda mesti mempunyai sedikit pemikiran matematik, dan kajian pengurusan dana adalah mengenai nombor dan kebarangkalian. Dari prinsip matematik, marilah kita hidup sebagai selama mungkin di pasaran ini.
Malah, kita boleh menganggap henti rugi sebagai kos urus niaga, dan nisbah untung rugi ialah - berapa banyak kos yang anda sanggup bayar untuk setiap urus niaga untuk memperoleh keuntungan , sudah tentu, semakin besar nisbahnya, semakin baik .
Seperti kata Tao Te Ching: "Jika anda mengambil apa yang anda mahu, anda mesti memberikannya."
Jika anda mahu sesuatu, anda perlu memberi sesuatu terlebih dahulu.
Jika anda membandingkan perdagangan dengan memancing, maka stop loss adalah umpan anda untuk memancing di pasaran kewangan .
Jelas sekali, ia adalah satu perkara yang menjimatkan kos untuk menangkap ikan mas dengan cacing tanah; tetapi jika anda ingin menangkap ikan mas dan menggunakan kaki beruang sebagai umpan, hanya boleh dikatakan bahawa orang biasa dalam dunia "zalim tempatan" tidak boleh faham......
,
Kebenaran difahami, jadi bagaimanakah kita biasanya melakukan kerja stop loss yang baik ?
Pertama, rumuskan prinsip kemasukan. Iaitu untuk menjelaskan syarat kemasukan anda, dan gunakan kaedah anda untuk menjelaskan apa yang berlaku di pasaran sebelum memasuki pasaran. Lebih jelas lagi baik, rumuskan menjadi prinsip.
Kedua, kedudukan stop loss mesti ditentukan sebelum memasuki pasaran. Sebelum anda memasuki pasaran, anda mesti terlebih dahulu menganggap bahawa apabila pasaran mencetuskan syarat kemasukan anda, anda akan memasuki pasaran pada harga berapa. Apabila keadaan ini dipecahkan, tempat itu adalah kedudukan henti rugi. Sebagai contoh, sistem teknikal garis arah aliran adalah untuk memasuki pasaran dengan garisan, dan henti rugi ditetapkan di luar garis aliran. Kedudukan henti rugi khusus hendaklah ditetapkan dengan munasabah mengikut teknologi yang anda gunakan. Kemudian bahagikan amaun henti rugi 2% yang dinyatakan di atas dengan perbezaan harga antara kedudukan kemasukan dan kedudukan henti rugi untuk mengira kedudukan dan merangka pelan dagangan.
Akhir sekali, ikuti pelan dagangan dengan tegas. Apabila syarat kemasukan dicetuskan, segera masukkan urus niaga, dan tetapkan kedudukan stop loss secara langsung dan laksanakannya dengan ketat.
Hanya dengan melakukan kerja yang baik untuk menghentikan kerugian dan mengawal risiko dengan baik, kita boleh "hidup" dalam pasaran ini untuk masa yang lama, dan kemudian meneruskan peningkatan teknikal, dan kemudian membuat wang adalah perkara yang wajar.
Jadi bagaimana jika anda tahu kebenaran, tetapi anda masih tidak boleh melakukannya?
Itu hanya boleh memujuk anda untuk meninggalkan pasaran. Tempat ini bukan tempat yang lemah boleh bertahan. Ini adalah tempat di mana mangsa yang kuat mangsa yang lemah dan yang paling cergas bertahan; atau anda harus cuba mengubah diri anda dan menjadikan diri anda seorang yang kuat satu!
Mengumpul
