يتعين على المتداولين التعامل مع الأسعار كل يوم ، وخاصة بالنسبة لمتداولي التحليل الفني ، فالسعر هو أهم أساس لاتخاذ القرار في نظام التداول الخاص بهم ، أو حتى الأساس الوحيد: مجرد النظر إلى السعر يكفي. إذن ما هو السعر بالضبط ، وكيف نفكر فيه؟
العبارة الأكثر شيوعًا هي أن السعر هو تعبير عن القيمة. نحن نوافق على أن الأشياء يجب أن يكون لها قيمتها الجوهرية ، ولكن كيف تقيم هذا الشيء؟ كيف تعبر بعد التقييم؟ تحتاج إلى استخدام السعر.
القيمة نفسها غير مرئية ، لكن السعر يمكن رؤيته ولمسه. تقول "عملية الفوضى" إن كل لحظة في السوق هي "حل وسط على السعر في مواجهة الخلاف حول القيمة" ، وهو بيان لطيف.
قد لا يكون السعر الذي تقدمه سوق عادلة ومنفتحة وعادلة هو أفضل طريقة لتقييم الأداء والأداء - على سبيل المثال ، قد لا يكون الخاتم الماسي الذي يبلغ 100000 قادرًا على قياس حب رجل وامرأة في حالة حب بدقة - ولكنه هو بالتأكيد الأقل سوءًا.
ترتبط الأسعار في السوق المالية ، مثل سعر إغلاق العقد الآجل لوجبة فول الصويا 1705 ، ارتباطًا وثيقًا بأسعار المعاملات في العمليات الفورية ، ولكنها تختلف أيضًا بشكل كبير عنها. أتذكر أن مديرًا كبيرًا كان يعمل في الصناعة لفترة طويلة أخبرني أن سعر الصفقة في الحال هو السعر الحقيقي. أما بالنسبة لسعر العقود الآجلة ، فإن مجموعة من المحتالين ذوي معدلات الذكاء المرتفعة يستخدمون مزاياهم الرأسمالية للتلاعب - يمكنك أن تتخيل تصوره لسوق العقود الآجلة.
يعكس سوق العقود الآجلة عملية التسعير. يمكن اعتبار اتجاه تقاسم الوقت خلال يوم واحد انعكاسًا شاملاً لجميع الأنشطة الذهنية للمفاوضين. بما في ذلك التفكير العقلاني والعواطف اللاعقلانية. بفضل وجود سوق العقود الآجلة ، يمكننا دراسة الحالة الداخلية للسوق تمامًا مثل النظر إلى مخطط كهربية القلب.
تجار التحليل الفني لديهم حساسية قليلة "للقيمة" أو حتى تقارب قوي للمفهوم. على سبيل المثال في حالة الأسهم ، لا توجد علاقة ضرورية بين سعر السهم ومؤهلات الشركة ، نظريًا ، الشركات الجيدة نادرة دائمًا ، والشركات النادرة باهظة الثمن دائمًا ، لكنها كانت مقلية. في سوق الأسهم A ، ربما يكون هناك عدد لا يحصى من الأشخاص الذين أصيبوا بسبب إيمانهم بـ "الاستثمار في القيمة".
السعر هو منتج السوق وأهم رمز للسوق. لذلك ، لتحديد السعر ، يجب علينا أولاً تحديد السوق. ماذا يعني السوق بالنسبة لك؟
بالنسبة للتجار الفوريين ، عند ذكر السوق ، تتبادر إلى الذهن السلع وعرضها وتداولها وطلبها وما إلى ذلك. يتبادر إلى الذهن المصانع والمستودعات والخدمات اللوجستية والبحوث والمفاوضات والعقود والمدفوعات وعلاقات العملاء وما إلى ذلك. كل شيء ملموس للغاية. لكن لا شيء من هذا منطقي بالنسبة لي. هذا ليس سوقي.
السوق ، كما يوحي الاسم ، هو مكان تتم فيه أنشطة التداول. السوق للمتداولين ما هو العالم للناس. لأن العالم ليس سوى مكان يتحرك فيه الناس.
إذا قمنا بتمييز ثنائي بسيط بين الأشياء وأنا ، بصرف النظر عني ، كل شيء هو شيء ، ويتم تحديد نطاق لي ، والعالم خارج النطاق هو العالم. بنفس الطريقة ، إذا تخلصت مني ، الباقي هو السوق.
بالنسبة لي ، السوق هو مجموعة الأشخاص المستبعدين. بتعبير أدق ، السوق هو مجموعة من الأشخاص وأنشطتهم. أما بالنسبة للسعر ، فهو بطبيعة الحال مسار الأنشطة الجماهيرية.
لماذا يتحرك الناس؟ بمعنى آخر ، لماذا يتغير السوق؟ نظرًا لأن السوق نظام مفتوح للغاية ، فهو ليس مغلقًا ، بل يمتص المعلومات من العالم الخارجي ، كما ينقل المعلومات إلى العالم الخارجي.
من حيث الاستيعاب ، لديها العديد من المصادر الديناميكية: توازن العرض والطلب ، السياسة الاقتصادية ، الوضع السياسي ، تغير المناخ ، وما إلى ذلك. دائمًا ما يتم تحفيز الجمهور بكمية كبيرة من المعلومات ، إما أن يكون لديهم موارد ذات مزايا ، أو يؤمنون باستنتاج معين ، أو ببساطة يتصرفون لأن الربح والخسارة في حد ذاته يثيران غريزة بيولوجية. تثير الإجراءات المختلفة بعضها البعض ، مما يؤدي إلى حدوث تغييرات في الأسعار.
من حيث النقل ، فإن تغيرات الأسعار هي أقوى الإشارات التي يمكن أن يعطيها السوق. كما كشفت نظرية سوروس الانعكاسية ، فإن التفاعل بين داخل وخارج النظام المفتوح لا نهاية له ، حيث يمتص وينقل ردود الفعل المتبادلة ، أو يعيد التغذية المرتدة ، أو التعزيز ، أو التقييد ، ويصعب التنبؤ بالمسار النهائي والنتيجة. هذا هو السبب في فشل التحليل الأساسي في كثير من الأحيان.
بصفتي متداول تحليل فني خالص نسبيًا ، فأنا أحترم التحليل الأساسي ، لكنني لن أنحني. يبدو الأمر كما لو أن الجيش يحترم سلاح الجو ومستعد لتنسيق المعارك معه ، لكنه غير راغب في الانضمام إليه.
يحاول المحللون الأساسيون دائمًا جمع معلومات أكثر دقة وواقعية ، ثم استخدام المعلومات مع النماذج المالية المتقدمة. إذا كانت النتائج الفعلية غير جيدة ، فهناك إما مشكلة في جمع المعلومات أو مشكلة في النموذج. بالنظر إلى العظمة اللامحدودة للعالم ، من الصعب جدًا جمع معلومات عالية الجودة باستمرار ، ولكن ماذا عن النماذج؟ إنه في النهاية تفسير مجرد للحقيقة (السبب الجذري) ، وليس الحقيقة نفسها.
بغض النظر عن الكيفية التي تتغير بها المعلومات الأساسية ، فهي لا تملك القوة في حد ذاتها ، وليس لها أيدي وأقدام ، ولا يمكنها الشراء أو البيع ، ولا يمكنها إحداث تغييرات مباشرة في الأسعار. يجب عليه أولاً أن يدخل الدماغ البشري ليؤمن الناس. يمكن أن يكون لها تأثير فقط على السعر بأيدي الإنسان ، ولا معنى لها بدون وجود إنسان كوسيط. النشاط البشري هو السبب المباشر لتغيرات الأسعار. تجار التحليل الفني لا يهتمون بالحقيقة (السبب الجذري) ، نحن نهتم بالناس (السبب المباشر).
خذ جنرال مكافحة الذهب الشهير يو فاي كمثال. هل هو رجل جيد؟ ربما وربما لا. كنا نظن أنه لا يهم ما إذا كان على حق أم لا ، الشيء المهم هو ما إذا كان الإمبراطور صدقه أم لا. إذا كان الإمبراطور لا يعتقد أنه رجل طيب ، فلن يعيش طويلا! لذلك ، تمامًا كما أن عبارة "Yue Fei شخص صالح" التي يتم تقييمها بواسطة النظام الأخلاقي لا يمكنها تحديد الحياة والموت ، فإن الإيجابيات التي يتم تقييمها بواسطة النموذج المالي ليست إيجابية حقًا ما لم يفسرها السوق على أنها إيجابية.
على أي حال ، فإن أنشطة الحشد ستترك بالتأكيد مسارًا ، فهل يمكن أن يعكس هذا المسار القيمة؟ لا فكرة ولا يهمنا. لكنه يعكس بالتأكيد تصور الجمهور للقيمة. على سبيل المثال ، يبلغ سعر النحاس الآن 45000 يوان ، ونحن نفهم هذه الحقيقة الموضوعية بهذه الطريقة: ليس أن قيمة طن من النحاس تساوي 45000 يوان ، ولكن في هذه اللحظة ، يعتقد الناس أن النحاس يساوي 45000 يوان.
نريد فقط كسب المال ، والمال لا يأتي من الأساسيات ، إنه يأتي من الناس. K-line ، وحجم التداول ، والمتوسط المتحرك ، و ATR كلها أدوات بالنسبة لنا لمراقبة وقياس أنشطة الجماهير. ما يسمى بالتحليل الفني هو محاولة فهم الخصائص النفسية والسلوكية للجمهور ، ثم إنشاء ميزة تنافسية ضد الجمهور بناءً على ذلك - تحويل أموالهم إلى أموال خاصة بك.
مدرسة جبل Zhonghua "السياف" لديها Jianzong و Qizong. يهتم Qizong بالتحكم في السيف باستخدام qi ، إنه ليس مستحيلًا ، إنه يتطلب الكثير من الجهد. ومع ذلك ، فإن Jianzong يفوز مباشرة من الحركات ، و "Dugu Nine Swords" هو قمة مهارته في المبارزة. تمت تسمية جميع تحركاتها بعد كلمة "Po" ، مثل Po Dao و Po Gun و Po Jian وما إلى ذلك. لماذا؟ إذا تمكنت من هزيمة كل الحيل ، وكنت أيضًا خدعة ، يمكنك هزيمة نفسك. بهذه الطريقة ، تتحقق حالة الاختراق والوقوف - "لا يمكن كسر أي شيء دون الوقوف".
لا يضرب Linghu Chong أبدًا بشكل استباقي ، ولكنه ينوي أن يكون أمام السيف ، ويهتم بتوقع فرصة العدو أولاً ، ويتحرك في الكاميرا. عندما لا يتحرك العدو ، فأنا فقط بحاجة إلى أن أكون جاهزًا ، وعندما يتحرك العدو ، ستظهر الثغرة ، فقط لضرب العدو. هذا مشابه للتحليل الفني: التأخر.
نحن محللون للمسار ، لذلك يتعين علينا انتظار ظهور المسار قبل أن نتمكن من إجراء التحليل والحكم. لذلك من المستحيل بالنسبة لنا أن نتقدم في موضوع تحليلنا. بعبارة أخرى ، نحن نرد على الحشد ، لكن لا يمكننا الرد في وقت مبكر. ما يجب القيام به؟ هناك طريقة واحدة فقط ، وهي الاستجابة بشكل أفضل.
تنتهي معاملات الأشخاص العاديين في الأساس بالفشل بسبب ضعف الاستجابة. طالما بقيت الطبيعة البشرية على حالها ، وظل الجشع والخوف على حالهما ، وظلت غريزة البحث عن الأرباح وتجنب العيوب دون تغيير ، ويؤدي النفور الشديد للخسائر إلى رفض تنفيذ أوامر وقف الخسارة ؛ تؤدي الرغبة الشديدة في الربح إلى الإفراط في المخاطرة. لن يتغير شيء من هذا.
بهذه الطريقة يجب أن يكون هناك شيء نسميه "الاتجاه" في مسار حركة الحشد ، فهو ليس شيئًا سحريًا ، ولكنه نوع خاص من مسار الحركة: مرن في المكان ومستمر في الوقت. بناءً على ذلك ، تم تطوير نظام التداول ، وعلى الرغم من تأخره ، إلا أنه لا يزال بإمكانه تحقيق أرباح ثابتة. "تاو تي تشينج" لها سحابة: "الجسد خلف الجسد والجسد هو الأول ، والجسد خارج الجسم". نحن على استعداد للتراجع ، لكن لا يسعنا إلا المضي قدمًا. هذه حكمة من الدرجة الأولى.
يجمع
